capitale e sostenere, per questa via, il finanziamento dell’economia.
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coinvolgimento degli organi aziendali nella definizione del sistema di controllo e di governo dei rischi; nell’individuazione del “rischio tollerato”; nell
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Nell’industria bancaria, ad alta intensità di lavoro, i livelli e la dinamica delle retribuzioni vanno resi pienamente coerenti con l’obiettivo di
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della banca di riferimento e di evitare interferenze nella governance e nelle scelte imprenditoriali degli intermediari. Ne risulterebbe favorito l
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Da analisi condotte sugli statuti delle banche, sui patti parasociali esistenti e sui comportamenti tenuti in occasione delle assemblee bancarie
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Questo cammino va proseguito; vanno affrontati i nodi tuttora irrisolti. Su due di essi, il ruolo delle Fondazioni e l’assetto delle banche popolari
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La presenza delle Fondazioni tra gli azionisti delle banche è stata, nella maggior parte dei casi, un fattore positivo di stabilità. Durante la crisi
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La Carta adottata dall’ACRI nel 2012 raccomanda trasparenza nei criteri e nei processi di nomina degli organi delle Fondazioni, stabilendo
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diffuso e la crescente presenza di investitori istituzionali ne hanno rafforzato il capitale. Questi cambiamenti richiedono ora di riconsiderare le
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professionalità, indipendenza e onorabilità richiesti ai vertici degli intermediari e consentire alla Vigilanza di intervenire, quando la situazione lo
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. Andrebbero inoltre previsti incompatibilità e requisiti più rigorosi per gli amministratori delle banche.
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È necessario intraprendere un cammino di riforma graduale ma incisivo: anche in vista dell’unione bancaria e del passaggio al supervisore unico
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, clausole di gradimento – può avere ricadute negative sulla qualità degli assetti di governo e sulla capacità di rafforzamento patrimoniale. In assenza di
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’operato del management e incentivato l’apporto di capitale da parte di nuovi soci. La trasparenza e l’efficacia della gestione vanno garantite
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In secondo luogo, non bisogna trattenersi dall’intervenire sulla forma giuridica. Anche nel giudizio di autorità e investitori internazionali, il
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aspettative di sicura redditività e, per le popolari non quotate, di liquidabilità del titolo. Agli investitori istituzionali, la cui presenza
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L’adeguamento della governance è essenziale per assicurare una gestione consapevole dei rischi, una corretta allocazione del credito all’economia
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I lavori per la creazione di un supervisore unico nell’area dell’euro, costituito dalla BCE e dalle autorità nazionali, proseguono a ritmi serrati
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Nei giorni successivi l’Ecofin ha raggiunto l’accordo generale sulle regole per il risanamento e la risoluzione delle banche in crisi. Sono state
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L’accordo ha individuato le passività bancarie interessate dal bail-in e la sequenza con cui esse saranno chiamate a parteciparvi. A livello
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euro. Tale possibilità è subordinata all’avvio del meccanismo di supervisione unica, che dovrà essere a sua volta preceduto da un esercizio di
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lungo linee nazionali. Consentirà un più agevole confronto tra gli intermediari e i sistemi dei diversi paesi.
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dei debitori sovrani e quelle delle banche e di eliminare la frammentazione nazionale dei mercati finanziari.
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ricorrere di alcune condizioni e nel caso che sussistano severi rischi per la stabilità finanziaria del sistema potranno essere utilizzati anche
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Va realizzato al più presto un meccanismo di risoluzione europeo, comprendente un’autorità di risoluzione unica e risorse comuni, in grado di far
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. I lavori volti alla sua costituzione devono essere avviati con tempestività, prevedendo un opportuno confronto con le autorità nazionali e
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di vigilanza. Dovrà essere fondata sulla definizione di regole e metodologie comuni, criteri di valutazione uniformi tra paesi. Guardiamo con fiducia
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Per contrastare gli effetti della recessione sui propri bilanci le banche devono proseguire nell’azione volta a recuperare redditività e a rafforzare
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I margini di incertezza sono elevati. Sui tempi e sull’intensità della ripresa gravano i rischi di un rallentamento dell’economia mondiale, in
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devono rimanere responsabili; le riforme già definite e quelle da attuare
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Il sistema bancario italiano è stato messo a dura prova dalla crisi finanziaria, da una doppia recessione, dalle tensioni sul debito sovrano. La
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La contrazione dei prestiti alle imprese si è accentuata nella prima metà di quest’anno, superando il 5 per cento su base annua nei tre mesi
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tasso di ingresso in sofferenza dei crediti alle imprese si è collocato intorno
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e di dinamiche monetarie contenute nell’area dell’euro.
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Il 1° luglio l’Associazione Bancaria Italiana e le associazioni di categoria delle imprese hanno stipulato un nuovo accordo che consente ai debitori
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L’aumento dei rischi pesa sulle politiche di offerta delle banche, frenando l’erogazione di prestiti e innalzandone il costo. Segnali in tal senso
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Questi rischi devono essere opportunamente presidiati dagli organi aziendali delle banche: per preservare la qualità dei prestiti e la redditività
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delle prospettive di crescita dell’azienda e una migliore valutazione delle sue esigenze finanziarie. Al tempo stesso, il legame partecipativo può
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Dallo scorso gennaio è entrata in vigore la normativa sulle operazioni con parti correlate. La disciplina intende riparare la banca dai possibili
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impieghi bancari. È nell’interesse delle banche favorire questo processo, mirando a mantenere un rapporto equilibrato tra impieghi e depositi
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, interverrà anche imponendo limiti e condizioni più stringenti alle operazioni con parti correlate.
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. Le procedure deliberative su questi temi richiedono trasparenza, correttezza e un’adeguata motivazione delle decisioni.
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È necessario soprattutto accrescere la dotazione di capitale di rischio delle imprese. La deducibilità del nuovo capitale di rischio investito nell
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finanziaria delle imprese e la loro capacità di finanziare investimenti a medio e a lungo termine.
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di copertura dei rischi; permette alle banche di conservare la fiducia degli investitori e di attrarre finanziamenti esterni a basso costo. È
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. Iniziative analoghe possono avere oggi successo a condizione di garantire trasparenza e piena coerenza dei meccanismi di trasferimento dei rischi dalle
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L’esposizione nei confronti del settore pubblico è aumentata in misura significativa dall’inizio dello scorso anno. Vi hanno contribuito l’elevata
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Il rafforzamento patrimoniale conseguito dal sistema bancario nel corso degli ultimi, difficili anni è stato rilevante. La capacità di resistere a
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La stabilità delle banche si fonda anche su sistemi di governo e controllo dei rischi adeguati: carenze negli assetti organizzativi impediscono una
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’altro ne favorisce la stabilità; accrescendo la resistenza a shock sfavorevoli, sostiene la fiducia degli investitori e contiene il costo
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Accademia della crusca
